山煤国际PIAS验证 核心评估报告
评估日期: 20260909 · 标的: 上海能源(600508.SH)
📊 评分速览
| 股票 | 状态 | 现价 | 涨跌% | 技术 | 资金 | 情绪 | 基础 | 板块 | 热度 | 两融 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | ✅ | ¥11.62 | +1.13% | — | — | — | — | — | — | 🟢80 |
📡 a-stock-data 实时行情叠加层
数据来源: 腾讯财经 qt.gtimg.cn (不封IP, 实时更新)
| 股票 | 现价 | 涨跌 | 振幅% | PE(TTM) | PB | 量比 | 换手% | 涨停价 | 跌停价 | 市值(亿) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 600508.SH | ¥11.62 | +1.13% | 6.09% | 39.4x | 0.92x | 0.81 | 4.80% | ¥12.64 | ¥10.34 | 118 |
a-stock-data 覆盖了评估中心原本拿不到的 4 个维度:
1. 振幅% — 衡量当日波动率，>3% 即为高波动
2. 量比 — 当前成交量 vs 最近5日均量，>1.5 即放量
3. 涨跌停价 — T+1止损分层的关键参考
4. 实时 PE/PB — 比 tushare 的 daily_basic(昨收) 更接近当前交易价
📈 周线技术分析层 (中长期)
注: 即使日内涨停封死无法买入, 周线信号决定值不值得加入自选股观察池
| 股票 | 总分 | 等级 | 周趋势 | 均线 | 位置(12周) | 量能 | MACD | 趋势 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | 115/200 | A级 | 📈 周线强势 | 站上5周线, 5周>10周 (30/45) | 接近12周高点 (80.9%) | 量能平稳(1.1倍) | DIF>DEA(多头), 红柱区, 红柱扩大 (35/55) | 近4周3周上涨 |
解读:
- 上海能源: 周线115/200 📈 周线强势 — 中长期强势, 值得加入自选股观察池
📊 ZSCORE 四维共振层 (核心 15%权重)
算法来源: 评估系统板块热度观察模块 ZSCORE四维共振模型
核心: 天时(板块ZSCORE位置)/地利(主线题材)/人和(资金量能)/技术(个股趋势共振)
| 股票 | 行业 | 匹配板块 | Z综合 | 信号 | 天时 | 地利 | 人和 | 技术 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 600508.SH | 煤炭开采 | — | 0.2536940495425562 | 天时~板块中性(z=0.3), 地利~🏛️中特估+央企·活跃题材, 人和~量能中性(z_vol=0.9), 技术✓顺势共振(5日+3.5%+板块向好) | ⚪ | ✅ | ⚪ | ✅ |
🔄 反身性三阶段诊断层 (核心 15%权重)
算法来源: Soros反身性理论 + SBI主流偏见指数 + 四象限模型 (v5.0)
核心: 主流偏见指数(SBI -100~+100) × 价格趋势(-1~+1) → 四象限定位
反身性诊断结果
| 股票 | 阶段 | SBI指数 | 价格趋势 | 象限 | 反身性强度 | 核心信号 | 操作建议 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 600508.SH | 🔴恐慌/弱势 | -5 | -0.67 | 🔴Q3 | +4 | — | 🚫 回避，等待情绪企稳 |
反身性泡沫风险预警
| 股票 | 顶部背离 | 买盘枯竭 | 估值泡沫 | 筹码分散 | 风险等级 |
|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 600508.SH | 无 | — | — | — | 低 |
🎯 通达信主力全景层 (核心 35%权重)
算法来源: 通达信《主力全景主图系统 V3.9》核心算法 Python 移植
核心: 主力资金分级(A/B/C/D) + 筹码分布(DCZ/九十成本) + 趋势决策通道 + 资金攻击/逃亡信号
主进分级
| 股票 | 主进信号 | 分级标签 | 环境共振 | 资金攻击 |
|---|---|---|---|---|
| 上海能源 600508.SH | ⚪ 未确认（非退） | 无主进级·无主力进场 | 单一共振 | ❌ |
筹码分布分析
| 股票 | DCZ | DCZ趋势 | 九十成本集中% | 散户状态 | 筹码解读 |
|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 600508.SH | 10.12 | down | 20.3% | 分散 | 散户分散 |
趋势决策通道
| 股票 | 当前价 | 中轨 | 上轨 | 下轨 | 通道位置 | 操作提示 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 600508.SH | ¥11.62 | 2.383479309986897 | 3.4869626613160767 | 1.2799959586577172 | 上穿上轨 | 趋势加速,警惕短期回踩 |
多维环境共振
| 股票 | 花神红 | 行业多头 | 行业领涨 | 大盘多头 | 共振层级 |
|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 600508.SH | 🟢 | ⚪ | ⚪ | ⚪ | 单一共振 |
💎 股笇质量复合因子 (v1)
6子因子加权(主动集中/基本面/价格位置/行业/机构/基础股笇)+硬门控+惩罚项
| 股票 | 分数 | 有效 | 主动 | 基本面 | 位置 | 基础 | 惩罚 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | 0.00 | ❌ | - | - | - | - | 0 |
🛡️ T+1分层止损与盈亏比
| 股票 | 现价 | 目标价 | 首日-12% | 次日ATR | 常态-8% | 盈亏比 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | ¥11.62 | ¥13.50 | ¥10.23 | ¥10.49 | ¥10.69 | 2.0:1 |
🏛️ 政策催化量化评分
来源: policy_map.json | 强度 0-100（取最强匹配，避免重复加分）
| 股票 | 行业 | 匹配政策 | 强度 | 状态 |
|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | 煤炭开采 | — | ⚪ 50 | 无匹配 |
🌊 动量M引擎 — 进出场层
来源: TRAE exit_position 系统 | 动量分 M[-100,+100] + dM/d2M 序列计算
| 股票 | M动量 | dM | d2M | 买入分 | 卖出分 | 信号 | 说明 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | +30.9 | +22.4 | -13.1 | 16 | 12 | ⚪ 观望 | 动量加速向上 / 二阶减速(动量衰竭) |
💎 股笇质量复合因子 (v1)
6子因子加权(主动集中/基本面/价格位置/行业/机构/基础股笇)+硬门控+惩罚项
| 股票 | 分数 | 有效 | 主动 | 基本面 | 位置 | 基础 | 惩罚 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | 0.00 | ❌ | - | - | - | - | 0 |
🌸 花穿20 / 女穿20 信号层 (短线入场时机)
来源: EMA3/EMA7 上穿 MA20 | 触发=入场时机信号 | 有效期≤2交易日 | 衰减函数: max(0, 1-days/2)
| 股票 | EMA3(花) | EMA7(女) | MA20 | MA20方向 | 花穿 | 女穿 | 四量红+放量 | 触发 | 得分 | 信号 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | 11.51 | 11.39 | 10.45 | 📈向上 | — | — | — | +8 | 🟡 蓄势中 |
🎯 综合决策卡
来源: 跨维度推理引擎 (cross_dimension_reasoning.py)
优先级: 矛盾模式 > 简单加权分数（模式命中时以模式结论为准）
| 股票 | 综合分 | 推理结论 | 最终决策 | 仓位上限 | 核心理由 |
|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | 69.6 | ✅ 信号一致 | 回避 | ≤0% | 子模型一致性仅50%,信号分裂,回避 |
🔍 7子模型投票明细（一致性诊断）
算法: 7子模型(技术/资金/基本面/反身性/动量/筹码/两融)独立判断,≥70看多/≤40看空/其余中性
一致性≥0.67 = 信号一致可重仓 | 0.57~0.67 = 信号部分一致降仓 | <0.57 = 强制回避(防止假高分)
| 股票 | 一致性 | 多/中/空 | 技术 | 资金 | 基本面 | 反身性 | 动量 | 筹码 | 两融 | 投票结论 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | 50% | 3/1/3 | 🔴空 | 🟢多 | 🟢多 | 🔴空 | ⚪中 | 🔴空 | 🟢多 | 🟠部分一致 |
🧠 结构化决策层(v1)
重构为决策引擎输出 · 数据缺失严格标N/A · 估算项标注
1. 核心决策摘要
| 项目 | 值 |
|---|---|
| 标的 | 上海能源 600508.SH |
| 操作方向 | ⚪观望 |
| 仓位上限 | ≤0% |
| 目标价 | ¥13.89 |
| 止损价 | ¥10.69 (常态) / ¥10.23 (首日) |
| 盈亏比 | 1.6:1 |
3条核心做多逻辑:
- 远离20日线
- 5日偏弱
- 主力大幅流入
- 5日资金持续流出
- 市场情绪高涨
3条核心风险:
- 🔴 国家队撤离
- 反身性恐慌/弱势象限(Q3),预期未验证
📊 动量快照: M=22.9 | dM=+6.4 | d2M=-29.1 · ⚪动量平稳
2. 因子归因分解表
贡献值=(维度得分-50)×权重 · 固定权重:技术15/资金20/情绪10/基本面10/板块10/热度5/ZSCORE15/反身性15
迷你图▓每格10分,█后小字(贡献/累计) · 同标尺横向对比
| 维度 | 权重 | 上海能源(图/分) | 上海能源(贡献/累计) |
|:---:|:---:|:---:|:---:|:---:|
| 技术 | 15% | ▓▓▓▓□□□□□□ (40.00) | -1.50/-1.50 |
| 资金 | 20% | ▓▓▓▓▓▓▓□□□ (72.00) | 4.40/2.90 |
| 情绪 | 10% | ▓▓▓▓▓▓□□□□ (60.00) | 1.00/3.90 |
| 基本面 | 10% | ▓▓▓▓▓▓▓▓□□ (77.00) | 2.70/6.60 |
| 板块 | 10% | ▓▓▓▓□□□□□□ (38.00) | -1.20/5.40 |
| 热度 | 5% | ▓▓▓▓▓▓▓▓□□ (80.00) | 1.50/6.90 |
| ZSCORE | 15% | ▓▓▓▓▓▓□□□□ (63.00) | 1.95/8.85 |
| 反身性 | 15% | ▓▓▓□□□□□□□ (27.30) | -3.40/5.45 |
驱动力定性识别:
- 上海能源: 资金偏驱动型(资金占38%,相对集中); 负向拖累:板块-1.2, 技术-1.5, 反身性-3.4
3. 子模型共识与分歧指数(DI)
子模型方向赋分:综合分(+1/0/-1)、反身性SBI、动量d2M、筹码(连续)、两融(日频)、VETO · 强共识=均值>0.3且标准差<0.5
| 标的 | 综合分 | 反身性 | 动量(d2M) | 筹码(连续) | 两融 | VETO | 均值 | σ | 判定 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | 1 | 0 | 0 | 0 | 1 | 1 | 0.50 | 0.50 | 🟡弱共识/高分歧 |
分歧根因追溯:
- 上海能源(σ=0.50): 反身性中性(SBI=-5); 动量中性(d2M=-29); 筹码中性(0%📈) → 预期领先价格,待突破确认
4. 关键参数敏感性测试
模拟: 反身性权重15%→30%(占比最大可调节维度),重算综合分并判断排名是否颠覆
| 权重场景 | 排名(前3) |
|---|---|
| 基准(反身性15%) | 上海能源(55) |
| 敏感性(反身性30%) | 上海能源(58) |
排名颠覆: ✅ 否(排名稳健)
5. 评分外信号审计
以下因子未纳入主评分体系,但方向可能颠覆决策;数据缺失严格标N/A,不做外推
| 标的 | 筹码修正(连续趋势) | 动量(d2M) | 反身性分歧 | 主力行为 | 四象限 | 评分外判定 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | ⚪稳定0.1%(分55) | ⚪动量平稳 | ⚪— | ⚪Bonus0 | 🟡发散+流入(矛盾审慎) | 🟢无显著负向 |
5b. 信号变量量化矩阵
纯量化指标 · MA20斜率/乖离率来自tushare日K rolling · 5日主力净流入来自moneyflow · PE分位来自daily_basic · 缺失严格N/A
| 标的 | MA20斜率(%) | 乖离率(%) | 5日主力净流入(万) | 量比 | PE(TTM) | PE历史分位(%) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 上海能源 | 1.41 | 11.19 | N/A | 0.81 | 39.39 | N/A |
6. 市场系统性风险敞口(Beta代理)
基于当日振幅%推断 · 估算值 · 振幅>5%→1.2-1.5 | 3-5%→0.8-1.2 | <3%→0.5-0.8
| 标的 | 当日振幅(%) | Beta(估算) | 波动分类 |
|---|---|---|---|
| 上海能源 | 6.02 | 1.2-1.5 | 高波动 |
PIAF 7模型综合决策卡
统一引擎: piaf_signals.py | 五因子合成Z + 领先滞后预测 + 背离度 + 动量衰减 + 分层阈值 + 综合评分
| 板块 | 综合Z | 两融Z | 五因子Z | 背离度 | 类型 | 综合评分 | 等级 | 仓位建议 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 电子 | -0.10 | -0.62 | -0.51 | +0.52 | ⏸️中性震荡 | 47.1分 | 🟠D | 10-20%仓位 |
| 半导体 | -0.28 | -0.79 | -0.82 | +0.51 | ⏸️中性震荡 | 43.4分 | 🟠D | 10-20%仓位 |
| 通信设备 | +0.29 | -0.06 | +0.38 | +0.35 | ⏸️中性震荡 | 59.5分 | 🟡C | 30-50%仓位 |
| 计算机 | +0.28 | -0.99 | -1.01 | +1.27 | ⏸️中性震荡 | 35.9分 | 🟠D | 10-20%仓位 |
| 电力设备 | -0.10 | -1.04 | -0.96 | +0.94 | ⏸️中性震荡 | 37.9分 | 🟠D | 10-20%仓位 |
| 银行 | +1.28 | -0.94 | -0.14 | +2.22 | ⚠️虚假繁荣 | 37.5分 | 🟠D | 10-20%仓位 |
| 石油石化 | -0.02 | -0.20 | +0.51 | +0.18 | ⏸️中性震荡 | 60.5分 | 🟡C | 30-50%仓位 |
| 公用事业 | +1.07 | -1.32 | +0.83 | +2.39 | ⚠️虚假繁荣 | 41.4分 | 🟠D | 10-20%仓位 |
A型虚假繁荣警示
价格强但两融弱，反弹由ETF/国家队推动，杠杆资金未跟进，警惕回补
- 银行: 背离度+2.22 | 两融5日-3.62% | 预测Z(t+3)=-0.42 | 轻仓试探，设止损，观察3-5日融资回流
- 公用事业: 背离度+2.39 | 两融5日-3.02% | 预测Z(t+3)=-0.22 | 轻仓试探，设止损，观察3-5日融资回流
生成时间: 2026-09-09 23:29:40